从突围到被围攻：滴滴没有“安全感”

fudashuai

　　原标题：滴滴没有“安全感”

　　“滴滴是一家没有安全感的公司。”滴滴出行CEO程维曾多次说道。

　　尽管滴滴已经是行业第一，也不乏资金推广，但滴滴依然面临着严峻的竞争态势，新的挑战者包括美团、高德、嘀嗒、曹操出行、首汽约车等。

　　滴滴没能阻挡后来者的崛起。

　　近日，有相关媒体报道称，嘀嗒出行正在准备上市事宜，最快于本月或下个月递交上市申请，预计2020年底或2021年初完成上市。对此，嘀嗒方面表示“不予置评”。

　　而滴滴要上市的消息已经传出多次，就在一个多月前，滴滴出行被曝出年内完成IPO的消息，之后滴滴高层人士确认称，滴滴的确正在筹备上市，但具体方案正在推进中。

　　一时间，滴滴和嘀嗒开始了“共享出行第一股”的竞争。

　　自2012年滴滴成立后，经补贴大战、滴滴和快的、Uber中国合并，滴滴在出行领域的领先地位已经稳固，正如程维在2016年乌镇互联网大会上表示：“中国主场的比赛已经结束了。”

　　但随着滴滴经历了2018年至暗时刻后，再次回到赛道上时却发现格局已变。除了在打车领域面临美团打车威胁外，顺风车领域，嘀嗒出行、哈啰出行则形成了包围滴滴之势。

　　资本层面，作为新三巨头“TMD”之中的滴滴，相比于字节和美团的表现，无疑也落后了。美团已经上市，并且股价连创新高；另一边，字节跳动的估值也飞速增长。

　　相比之下，滴滴这两年却仿佛在原地踏步，其估值在2018年达到800亿之后，两年后的今天，虽传出IPO谋求800亿美元估值，却遭到质疑。

　　没有安全感的滴滴，只能通过讲一个又一个新故事来谋求业务和估值的增长，无论是推出“花小猪”和青菜拼车，亦或是入局同城货运和社区团购，都是为了这个目的。

　　滴滴需要更多用户和流量，今日，据腾讯一线报道，滴滴与腾讯的聚合打车业务合作，腾讯地图将把流量引导给滴滴。

　　感受到危险的大象又开始加速奔跑了，对滴滴而言，确实太需要再赢一次了。

　　1

　　从突围到被围攻

　　“现在坐顺风车，还是会选择嘀嗒，基本不会想到用滴滴，毕竟用习惯了。”陈琳对连线Insight说。

　　像陈琳这样的嘀嗒顺风车用户不是少数。据嘀嗒六周年内部信披露，截至2020年8月31日，嘀嗒注册用户数达1.8亿，顺风车业务覆盖全国359座城市。而据《2014-2020中国顺风车行业发展蓝皮书》数据显示，截至2019年底累计顺风车注册用户为3亿人。

　　这意味着，在国内顺风车市场内，嘀嗒正在一步步壮大，而这一幕，对于带领滴滴成为出行“一哥”的程维来说，或许是未曾想到的。

　　滴滴诞生于2012年的北京，在一开始就遇到了“强敌”——摇摇招车和百米租车，后者有钱，更有机场和火车站等场景的深度合作，而这些对于“初出茅庐”的滴滴来说是可望不可及的。

　　但在程维他们看来，抓住了司机就抓住了赢的砝码，因为彼时北京有189家出租车公司，近7万辆出租车，10万名司机。“很多司机说我们没有文件，也没听过我们，基本不会理我们。”程维曾对媒体这样回忆道刚开始的困境。

　　在当时难的不仅有程维，还有远在杭州的陈伟星。由于在股权方面的意见不合，刚上线不久的快的就遇到了技术团队的离开，快的打车团队最少时只有两个人。

　　为了解决司机这个问题，坊间曾传闻滴滴地推员为了让司机有耐心听产品介绍，不惜到公共厕所去等司机们，因为只有这样，司机才能耐心听完。就这样，用滴滴打车的司机越来越多。而另一边，陈伟星找来拥有多年企业管理经验的吕传伟，快的也逐渐好了起来。

　　从2012年到2014年，网约车这条赛道经过了兼并、收购、淘汰、出局等一轮淘汰赛后，腾讯和阿里巴巴等资本开始进场，而那时留下来的选手只有滴滴和快的。

　　于是，在巨头的加持下，滴滴和快的开始了“补贴”肉搏战。截至2014年5月底，滴滴补贴14亿元，快的补贴超过10亿元。此后，随着腾讯和阿里对滴滴和快的新一轮资金支持后，双方的补贴大战进入白热化。

　　然而，新一轮补贴战在资方的压力下结束了，2015年情人节当天，滴滴和快的官宣合并消息。

　　“本以为滴滴和快的的竞争是总决赛，但没想到只是亚洲小组赛。”程维曾在滴滴和快的合并后这样说道。就在滴滴和快的肉搏的那一年，国际打车软件Uber进入国内市场。

　　滴滴与Uber中国的对抗，靠的是价格战。据相关媒体统计，截至2016年春节前，滴滴仅在一周就要烧掉一个亿，而仅在2015年，滴滴和Uber中国的亏损总和已超过200亿。

　　烧钱不仅让滴滴和Uber中国双方心力交瘁，也烧掉了投资方的耐心。

　　于是，在2016年8月初，滴滴宣布收购Uber中国，就此国内网约车大战就此落幕。滴滴也通过与快的、Uber的两场突围战，奠定了在国内出行市场中的领先地位并保持至今。

　　据易观千帆统计发布的2020年5月城市用车App活跃用户规模排名显示，滴滴出行以5439.48万人排名第一，相较于第二名的嘀嗒出行足有10倍的差距。

　　即使这样，程维感觉滴滴依然没有安全感。

　　滴滴靠烧钱跑马圈地，打败快的和Uber，这和外卖的竞争有些类似，但最终外卖行业只剩下饿了么和美团外卖双巨头，而在出行领域，坐到第一的滴滴，并不缺新的对手。

　　在“顺风车”事件后，滴滴在2018年8月底下线了顺风车业务，这之后很快，像嘀嗒出行、哈啰出行、高德地图等潜伏的对手都相继上线了顺风车业务，除此之外，美团打车、携程等巨头也进军网约车市场。

　　一时间，对滴滴的围攻就此开始。

　　现在看来，这场进攻是有效的。就顺风车业务来说，据易观千帆数据显示，2018年Q1，滴滴以1.14 亿的MAU排名共享出行第一，而嘀嗒以675.02万月活位居其后。

　　而到了2019年Q3，滴滴的MAU为1.18亿，增长几近停滞，嘀嗒则大涨近135%至1587.3万。

　　2

　　估值难涨，一些股东不想等了

　　自2018年后，滴滴再次来到800亿美元估值的边缘。

　　7月20日，据科创板日报报道，有相关投资人透露，滴滴正与投行洽谈，计划最快年内在香港IPO，目标估值约为800亿美元。业内对这一目标估值持有怀疑态度，对于滴滴值不值800亿有诸多争议。

　　两年前，滴滴距离这一目标很近。

　　2018年，滴滴并不比现在的境况好多少。当时滴滴一边正陷入与Uber海外抢地盘的焦灼中，另一边在国内被美团打车所狙击，其在上线3天后，就打掉了滴滴打车1/3的市场份额。

　　但摆在滴滴面前最大的敌人并不是美团，而是Uber。“Uber当时正在寻求海外上市，如果上市成功，那就意味着会和滴滴在墨西哥市场死磕到底，势必会牵连到国内市场。”一位汽车行业分析师对连线Insight表示。

　　为了避免这一情况变为现实，彼时的滴滴积极推进上市，据相关媒体报道，滴滴期望的估值在700亿到800亿美元。

　　屋漏偏逢连阴雨，就在准备上市事宜时，国内市场接二连三的出现“顺风车”安全事件，滴滴不得不下线了顺风车业务，上市一事就此搁置，滴滴的800亿美元估值也就此梦碎。

　　随后的一年，滴滴都在进行内部整改，并没有多少扩张和融资动作。与之前一年内好几次融资相比，在“顺风车”事件后，融资进度慢了许多。据企查查数据显示，自顺风车业务下线之后，截至目前只有来自丰田的价值6亿美元的融资。

　　讽刺的是，融资少了，股东却等不了了，开始转让滴滴的股权。

　　2019年，滴滴原始股东挂牌转让滴滴股权的事件就出现了3次，由此，当时市场对滴滴的整体估值为550-570美元之间。而作为滴滴股东之一的Uber，在去年上市的招股书中就曾披露，滴滴彼时的估值约为516亿元。

　　一年后，Uber也计划出售部分滴滴股权。据相关媒体报道称，Uber正与滴滴及软银集团进行讨论，计划出售价值63亿美元的滴滴出行股权。“滴滴的股东们纷纷转让股权，其实也是对滴滴不再抱有多大的幻想。”一位汽车行业从业者对媒体表示。

　　滴滴在安全和规范方面投入不断增加，并为此制定标准。去年一年，滴滴在安全上的预留经费就达到20亿元，但与此同时也支付了550万元的相关罚款。

　　为了安全，滴滴按下了暂停键。从另一个层面来看，滴滴减缓速度的时间里，很快被新的对手威胁，还是在于滴滴的核心壁垒不够牢固。“滴滴通过烧钱，成为了出行领域的巨头，但出行或多或少带有公共性质，这决定滴滴必须丰富其商业模式。”互联网实验室创始人方兴东对媒体表示。

　　正是这样，就在这次滴滴提出800亿美元的目标市值后，才会引发业内如此多的热议和质疑。

　　其实，业内对滴滴的质疑，不仅来自滴滴自身的问题，同时也来自滴滴的“老对手”——Uber。上个月，Uber发布了第二季度的财报，财报显示净亏损为18美元，并且长期债务为67亿美元。由此，Uber的股价已跌至36.64美元，远低于IPO时的45美元，目前市值保持在650亿美元。

　　为了支撑起800亿美元，滴滴需要更多的新故事。

　　3

　　滴滴再加速

　　2020年，滴滴在多元化方面开始了狂奔。

　　一进入3月，滴滴就宣布在郑州、上海、深圳、重庆等一线城市上线了跑腿业务，据滴滴介绍，首批滴滴跑腿员由滴滴代驾司机所担任。随后，很快又上线了同城寄取件的业务。

　　现在来看，滴滴推出这两个业务，或许是想着趁疫情时期很多人无法出门购物的需求，扩展一波新的用户。

　　但这两个业务并没有产生什么效果。由此，目前这两个业务已被滴滴内部淡化处理。

　　紧接着，滴滴又盯上了社区团购这个赛道。

　　今年6月，随着滴滴的入局，让本已激烈的社区团购市场再添一分火药味。当月，在成都的社区团购市场中多了一些“橙心优选”的地推人员，背靠滴滴的橙心优选以超低价快速抢客，短时间内迅速打出名声，在当时的成都团购市场引起一片热议。

　　“就当时来看，橙心优选已经对同在成都市场布局的兴盛优选产生了冲击，在价格战之下后者压力还是比较大。”社区团购行业从业者苏慕对连线Insight表示。虽然势头猛，但橙心优选并不是没有对手，这其中就包括美团优选和多多买菜。

　　美团优选背后是美团，而多多买菜是拼多多，巨头们集聚社区团购赛道。但巨头并不意味着就有机会，就橙心优选而言，并没有多大优势。“这个行业的护城河现在来看就两个，一个线下门店，一个供应链，而滴滴这两个基因都没有。”苏慕这样说道。

　　与社区团购几乎同步进行的就是入局同城货运。

　　与跑腿业务和同城取件业务一样，同城货运业务同样与代驾事业部相关联，但相比于前两者，后者表现稍好一些。据一位知情人士向媒体透露，目前成都、杭州两地的日单量维持在2万单左右，几乎占到当地市场份额的一半。

　　虽然有增长，但这也不是一个稳固的赛道，因为在此之前，这个行业已有货拉拉、快狗等选手，同时滴滴进入货运市场的优势在于有可观的平台流量吸引C端用户，但货运市场不少用户其实是B端用户，“而这些是货拉拉等选手所具有、滴滴反而缺少的资源。”易观分析师孙乃悦对媒体表示。

　　除了入局同城货运、社区团购赛道外，滴滴在出行领域依然在跑马圈地。

　　今年3月份，滴滴发布了一封全员信，并公布了未来的三年目标——“0188”，即每天服务超过1亿单、国内全出行渗透率超过8%、全球服务用户MAU超8亿。

　　为了达到这个目标，滴滴上半年分别在三方面升级，除了调整了人事任命，滴滴在四轮车和两轮车方面也进一步布局。7月，滴滴宣布拼车业务升级为“青菜拼车”，并推出“花小猪打车”，后者一经推出就被业内称为“拼多多”版滴滴。

　　“其实，滴滴推出这两个产品看似是进一步打入下沉市场，实则是想拆分这些业务，最大限度提高估值。”一位接近滴滴的人士对媒体表示。

　　但这或许很难做到，就花小猪而言，推出之初由于对于司机的审核过于简单，以至于被诟病会重走“顺风车”之路，并多次被政府约谈。其次，花小猪走的还是重补贴之路，但补贴或许并不是增长之道。

　　“补贴短时间内可获得一定的市场份额，但长期来看，像高德为首的聚合平台、曹操出行等传统车企依然能威胁到这些业务。”熊猫资本合伙人李论曾这样对媒体表示。

　　而在两轮车业务方面，滴滴今年大力布局了青桔打车的铺设，并且依然以补贴来拓展市场，但在这个赛道上，已有阿里和美团等巨头。

　　就目前来看，无论是社区团购、同城货运，还是青菜拼车、花小猪，都还没有形成像昔日顺风车那样的增长点。正因为这样，可以确定的是，滴滴依然会继续狂奔下去。

　　毕竟，正如程维所说的那样：“我们生在血海狼窝里面，时间和地点都不对，出生在战争年代，就注定要面对残酷的竞争，一刻不得停。” 　　（应受访者要求，文中陈琳、苏慕为化名。）   文/森语　　来源：连线Insight(ID：lxinsight)